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財(cái)政部40億歐元國(guó)債成功發(fā)行 國(guó)際投資機(jī)構(gòu)踴躍認(rèn)購(gòu)
2021/11/12 9:35:55 來(lái)源:中國(guó)企業(yè)新聞網(wǎng)
導(dǎo)言:11月10日,財(cái)政部在香港特別行政區(qū)發(fā)行規(guī)模40億歐元主權(quán)債券,期限分別為3年、7年和12年。這是中國(guó)政府自2019年重啟歐元國(guó)債發(fā)行以來(lái)的第三次歐元主權(quán)債券發(fā)行。
11月10日,財(cái)政部在香港特別行政區(qū)發(fā)行規(guī)模40億歐元主權(quán)債券,期限分別為3年、7年和12年。這是中國(guó)政府自2019年重啟歐元國(guó)債發(fā)行以來(lái)的第三次歐元主權(quán)債券發(fā)行。簿記定價(jià)當(dāng)日,本次主權(quán)債券以3年期MS+20個(gè)基點(diǎn)區(qū)間、7年期MS+40個(gè)基點(diǎn)區(qū)間及12年期MS+65個(gè)基點(diǎn)區(qū)間推出交易,吸引諸多高質(zhì)量的國(guó)際投資機(jī)構(gòu)踴躍認(rèn)購(gòu),最終認(rèn)購(gòu)規(guī)模為172億歐元,實(shí)現(xiàn)4.3倍超額認(rèn)購(gòu)。在強(qiáng)勁的訂單簿基礎(chǔ)上,最終定價(jià)時(shí)各年期分別顯著收窄至MS+0個(gè)基點(diǎn)、MS+20個(gè)基點(diǎn)及MS+52個(gè)基點(diǎn),其中,3年期首次實(shí)現(xiàn)零定價(jià)息差,并再次實(shí)現(xiàn)負(fù)發(fā)行收益率。中金公司擔(dān)任本次發(fā)行的聯(lián)席主承銷商和簿記管理人。
中金公司管理委員會(huì)成員、投資銀行業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人王晟表示,本次發(fā)行鞏固了歐元主權(quán)債券常態(tài)化發(fā)行機(jī)制,完善了歐元主權(quán)債券收益率曲線,提振了中資歐元債券市場(chǎng),為中資發(fā)行人境外歐元融資提供了定價(jià)基準(zhǔn),展現(xiàn)了中國(guó)堅(jiān)定不移推動(dòng)高水平對(duì)外開(kāi)放、在高質(zhì)量道路上行穩(wěn)致遠(yuǎn)的決心,對(duì)歐洲乃至國(guó)際金融市場(chǎng)注入了更多的穩(wěn)定性,進(jìn)一步深化了中歐國(guó)際資本市場(chǎng)合作,為中歐經(jīng)貿(mào)發(fā)展注入了新的活力。
此前的10月19日,財(cái)政部在香港發(fā)行了40億美元主權(quán)債券,所有期限均創(chuàng)下中國(guó)美元主權(quán)債券定價(jià)息差新低,其中3年期首次實(shí)現(xiàn)個(gè)位數(shù)發(fā)行利差,發(fā)行收益率接近同期限美國(guó)國(guó)債,發(fā)行后二級(jí)市場(chǎng)表現(xiàn)依然保持強(qiáng)勁勢(shì)頭。今年10月11日和12日,深圳市人民政府和廣東省人民政府相繼在香港和澳門發(fā)行50億元和22億元離岸人民幣地方政府債券,實(shí)現(xiàn)中國(guó)內(nèi)地地方政府赴境外發(fā)行離岸債券零的突破。
中金公司作為承銷商參與了近年來(lái)歷次外幣主權(quán)債券及境外地方政府債券發(fā)行,王晟表示,多單主權(quán)債券及地方政府債券的發(fā)行向世界展現(xiàn)了中國(guó)經(jīng)濟(jì)繼續(xù)向著高質(zhì)量發(fā)展前進(jìn)及高水平對(duì)外開(kāi)放的決心,更好地利用了國(guó)內(nèi)國(guó)際兩個(gè)市場(chǎng)、兩種資源,對(duì)進(jìn)一步促進(jìn)國(guó)內(nèi)國(guó)際雙循環(huán)的新發(fā)展格局具有重要且深遠(yuǎn)的意義。
近年來(lái),伴隨著中資企業(yè)走出去步伐加快,中資境外債券市場(chǎng)表現(xiàn)活躍。面對(duì)穩(wěn)復(fù)蘇與控通脹的平衡,美聯(lián)儲(chǔ)貨幣政策緊縮預(yù)期加劇了債務(wù)資本市場(chǎng)波動(dòng),美國(guó)國(guó)債基準(zhǔn)收益率呈現(xiàn)上行態(tài)勢(shì)。今年以來(lái)中資境外債券發(fā)行量同比小幅下降,但結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化,發(fā)行主體行業(yè)分布日趨多元,企業(yè)債務(wù)結(jié)構(gòu)進(jìn)一步改善。今年前三季度,共261家中資企業(yè)境外發(fā)行中長(zhǎng)期債券465筆,金額合計(jì)1587.6億美元;中資企業(yè)繼續(xù)保持亞洲G3債券第一大發(fā)行體地位,占比達(dá)50.2%。值得關(guān)注的是,今年以來(lái)中資企業(yè)境外可持續(xù)發(fā)展類債券發(fā)行活躍,積極響應(yīng)落實(shí)“碳達(dá)峰、碳中和”目標(biāo)。前三季度,中資企業(yè)境外可持續(xù)發(fā)展類債券共計(jì)64筆,共計(jì)發(fā)行規(guī)模226.0億美元,同比上升163.1%。中金公司高效完成多筆標(biāo)桿性交易,中資境外債券承銷排名全市場(chǎng)前列。
與此同時(shí),債券通“南向通”在今年9月相繼推出,中國(guó)金融市場(chǎng)雙向開(kāi)放再進(jìn)一步。10月29日,中國(guó)國(guó)債正式納入富時(shí)世界國(guó)債指數(shù)(WGBI),標(biāo)志著中國(guó)債券悉數(shù)納入全球三大主流債券指數(shù)。
“‘南向通’有利于完善我國(guó)債券市場(chǎng)雙向開(kāi)放的制度安排,進(jìn)一步拓展了國(guó)內(nèi)投資者在國(guó)際金融市場(chǎng)配置資產(chǎn)的空間。經(jīng)過(guò)多年發(fā)展,中國(guó)已擁有全球第二大債券市場(chǎng)。中國(guó)債券加入全球三大主流債券指數(shù),有助于帶動(dòng)大批增量投資者參與債券交易,提升債券流動(dòng)性,從而進(jìn)一步增強(qiáng)中國(guó)債券對(duì)國(guó)際投資者的吸引力!蓖蹶烧f(shuō)。
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